2008 - kryzys w Rosji i na świecie, jego konsekwencje dla światowej gospodarki. Światowy kryzys finansowy 2008: przyczyny i tło

2024 Autor: Henry Conors | [email protected]. Ostatnio zmodyfikowany: 2024-02-12 11:44

W 2008 roku kryzys ogarnął cały świat. Początek światowych problemów finansowych rozpoczął się wraz z załamaniem się giełdy. W balustradzie od 21 do 22 stycznia na wszystkich giełdach panował chaos. Załamały się nie tylko ceny akcji, ale także akcje spółek, które radziły sobie dobrze. Straty poniosły nawet tak duże korporacje, jak rosyjski Gazprom. Tuż po spadku udziałów w światowym rynku ropy cena ropy zaczęła spadać. Na giełdach rozpoczął się okres niestabilności, który odcisnął się na rynkach towarowych. Mimo prób usprawiedliwienia sytuacji przez ekonomistów (publicznie zapowiedzieli korektę cen akcji), 28 stycznia cały świat miał okazję przyglądać się kolejnemu krachowi giełdowemu.

Jak zaczął się kryzys?

W 2008 roku kryzys nie rozpoczął się 21 stycznia spadkiem zapasów, ale 15 stycznia. Grupa bankowa Citigroup odnotowała spadek zysków, co było głównym impulsem do spadku wartości akcji na nowojorskiej giełdzie. Odbyły się następujące wydarzenia:

Dow Jones spadł o 2,2%.
Spadek Standard &Poor's o 2,51%.
Nasdaq Composite - o 2,45%.

Zaledwie 6 dni później konsekwencje zmian cen ujawniły się na giełdzie i odcisnęły swoje piętno na sytuacji na całym świecie. Większość graczy na rynku walutowym w końcu przekonała się, że w rzeczywistości wiele firm nie czuje się zbyt dobrze. Za wysokimi stopami kapitalizacji, za wysokim kosztem akcji kryją się chroniczne straty. Wielu ekspertów ekonomicznych przewidziało kryzys w 2008 roku już w 2007 roku. Pojawiały się sugestie, że dwa lata później Rosja czeka ciężkie czasy ze względu na to, że zasoby rodzimego rynku nigdy się nie wyczerpią. W przypadku światowej gospodarki spowolnienie przewidywano wcześniej.

Posłańcy światowych problemów w 2008 roku i wydarzenia

Chociaż globalny kryzys 2008 roku rozpoczął się wraz z upadkiem giełd, było wiele warunków wstępnych jego pojawienia się. Spadek zapasów był jedynie sygnałem ostrzegawczym przed dynamicznie zmieniającą się sytuacją. Na świecie odnotowano nadprodukcję towarów i znaczną akumulację kapitału. Niestabilność wymiany świadczyła o pewnych problemach ze sprzedażą towarów. Kolejnym uszkodzonym ogniwem w światowej gospodarce była sfera produkcji. Globalne zmiany w gospodarce, które przyniósł kryzys z 2008 roku, miały znaczący wpływ na życie zwykłych ludzi.

Gospodarka światowa charakteryzowała się sytuacją, w której możliwości i perspektywy rynków zostały całkowicie wyczerpane. Pomimo możliwości rozszerzenia produkcji i dostępności wolnych środków, dochód stał siębardzo problematyczne. Już w 2007 roku dochody klasy robotniczej spadały w krajach takich jak Stany Zjednoczone i Wielka Brytania. Skurczu rynków nie dałoby się powstrzymać poprzez wzrost zarówno kredytów konsumenckich, jak i hipotecznych. Sytuacja zaostrzyła się, gdy stało się oczywiste, że ludność nie jest w stanie spłacić nawet odsetek od pożyczek.

Pierwszy globalny kryzys w historii ludzkości

W latach 2008-2009 większość krajów świata stanęła w obliczu kryzysu finansowego i gospodarczego, który doprowadził do uzyskania przez zjawisko statusu „globalnego”. Długo pamiętany kryzys 2008 roku dotknął nie tylko kraje kapitalistyczne, ale także gospodarki państw postsocjalistycznych. Ostatni regres na świecie do 2008 roku na tak dużą skalę miał miejsce w latach 1929-1933. W tamtym czasie sprawy szły tak źle, że wokół dużych amerykańskich miast wyrosły wioski z kartonów, ponieważ większość ludności z powodu bezrobocia nie była w stanie zapewnić wystarczającej płacy. Specyfika rozwoju poszczególnych krajów świata określała konsekwencje tego zjawiska dla każdego narodu.

Gęsta koegzystencja gospodarek świata, zależność większości stanów od dolara, a także globalna rola Stanów Zjednoczonych na rynku światowym jako konsumenta, doprowadziły do tego, że wewnętrzna problemy zostały „przedrukowane” w życiu prawie wszystkich krajów. Tylko Chiny i Japonia pozostały poza wpływem „giganta gospodarczego”. Kryzys nie był jak grom z jasnego nieba. Sytuacja rozwijała się stopniowo i systematycznie. Na możliwe załamanie gospodarki wskazywały silne tendencje wzrostowe. Ponadto Stany Zjednoczone w 2007 roku zdołały obniżyć stopę procentową o 4,75%. Jest to zjawisko nietypowe dla okresu stabilności, które nie pozostało niezauważone przez fundamentalistycznych spekulantów. Warto powiedzieć, że brak reakcji rynku walutowego na obniżkę stóp w Ameryce świadczył o nadchodzących trudnościach. To, co wydarzyło się w przededniu kryzysu, to tylko jeden ze standardowych początkowych etapów tego zjawiska. Państwa mają już problemy w tym okresie, ale są one ukryte i nie dają się wyraźnie odczuć. Gdy tylko ekran został przesunięty i świat zobaczył rzeczywisty stan rzeczy, zaczęła się panika. Nie było nic do ukrycia, co doprowadziło do załamania gospodarki w większości stanów.

Kryzys finansowy 2008 na świecie

Główne cechy kryzysu i jego konsekwencje są wspólne dla każdego państwa na świecie. Jednocześnie istnieją również istotne różnice charakterystyczne dla każdego kraju. Na przykład w 9 z 25 krajów świata odnotowano gwałtowny wzrost PKB. W Chinach liczba ta wzrosła o 8,7%, aw Indiach o 1,7%. Jeśli weźmiemy pod uwagę kraje postsowieckie, PKB utrzymał się na tym samym poziomie w Azerbejdżanie i Białorusi, Kazachstanie i Kirgistanie. Bank Światowy zwrócił uwagę na fakt, że kryzys z 2008 r. doprowadził do ogólnego spadku PKB w 2009 r. o 2,2% na całym świecie. W krajach rozwiniętych liczba ta wyniosła 3,3%. Rynki rozwijające się i wschodzące odnotowały nie spadek, ale wzrost, choć niewielki,tylko 1,2%.

Głębokość spadku PKB różniła się znacznie w zależności od kraju. Największy cios spadł na Ukrainę (spadek o 15,2%) i Rosję (7,9%). Doprowadziło to do spadku ogólnej konkurencyjności krajów na rynku światowym. Ukraina i Rosja, które polegały na samoregulujących się siłach rynku, poniosły bardziej dotkliwe konsekwencje o charakterze społeczno-gospodarczym. Państwa, które wolały utrzymać albo dowodzenie, albo silną pozycję w gospodarce, łatwo znosiły „chaos gospodarczy”. Są to Chiny i Indie, Brazylia i Białoruś, Polska. Choć kryzys 2008 roku odcisnął pewne piętno na każdym z krajów świata, wszędzie miał swoją własną siłę i indywidualną strukturę.

Globalny kryzys gospodarczy w Rosji: początek

Przyczyny kryzysu z 2008 roku były dla Rosji nie tylko zewnętrzne, ale także wewnętrzne. Wybicie gruntu spod nóg wielkiego państwa oznaczało spadek cen ropy i metali. Uderzyły nie tylko te branże. Sytuacja uległa znacznemu pogorszeniu ze względu na niską płynność podaży pieniądza w kraju. Problem zaczął się już w 2007 roku, między wrześniem a październikiem. Był to wyraźny sygnał, że pieniądze w rosyjskich bankach prawie się skończyły. Popyt wśród obywateli na pożyczki wielokrotnie przewyższał dostępną podaż. Kryzys roku 2008 w Rosji naznaczony był tym, że krajowe instytucje finansowe zaczęły pożyczać środki za granicę na procent. Jednocześnie Centralny Bank Rosji zaoferował 10% stopę refinansowania. Już 1 sierpniaW 2008 roku wielkość zadłużenia zagranicznego w kraju wyniosła 527 miliardów dolarów. Wraz z nadejściem światowego kryzysu, jesienią tego samego roku państwa zachodnie z powodu zaistniałej sytuacji przestały finansować Rosję.

Głównym problemem Rosji jest płynność pieniądza

Dla Rosji to płynność podaży pieniądza wywołała kryzys 2008 roku. Przyczyny ogólne, takie jak spadające zapasy, były drugorzędne. Mimo rocznego wzrostu podaży pieniądza rubla od 10 lat o 35-60%, waluta nie umocniła się. Kiedy globalny kryzys 2008 roku miał już się ujawnić, czołowe kraje zachodnie ukształtowały pewien stan rzeczy. A więc 100 j.m. PKB każdego państwa odpowiadało co najmniej 250-300 USD. aktywa bankowe. Innymi słowy, suma aktywów banków była 2,5-3 razy wyższa niż łączne wartości PKB stanów. Stosunek 3 do 1 sprawia, że struktura finansowa każdego z państw jest stabilna w stosunku nie tylko do zmian zewnętrznych, ale także wewnętrznych. W Rosji, kiedy rozpoczął się kryzys finansowy 2008 roku, na 100 rubli PKB przypadało nie więcej niż 70-80 rubli aktywów. To o 20-30% mniej niż podaż pieniądza PKB. Doprowadziło to do utraty płynności w prawie całym systemie bankowym w państwie, banki zaprzestały udzielania kredytów. Mała usterka w funkcjonowaniu gospodarki światowej negatywnie wpłynęła na życie całego kraju. Sytuacja w kraju spowodowana kryzysem z 2008 r. obfituje w powtarzanie się, dopóki problem z płynnością krajowej waluty nie zostanie całkowicie wyeliminowany.

Sam Bank Centralny Rosji spowodował kryzys

Kryzys w 2008 roku w Rosji był spowodowany głównie czynnikami wewnętrznymi. Wpływy zewnętrzne tylko zwiększyły regres w kraju. W momencie, gdy Bank Centralny Federacji Rosyjskiej podjął decyzję o podniesieniu stopy procentowej, poziom produkcji gwałtownie spadł. Liczba niewypłacalności w sektorze realnym, jeszcze przed ujawnieniem się kryzysu w 2008 r., wahała się w granicach 2%. Na koniec 2008 roku Bank Centralny podwyższa stopę refinansowania do 13%. Plan zakładał zrównoważenie podaży i popytu. W rzeczywistości doprowadziło to do wzrostu kosztów kredytów dla małych, średnich i prywatnych firm (18-24%). Pożyczki stały się nie do utrzymania. Liczba niewykonanych zobowiązań wzrosła trzykrotnie ze względu na niezdolność obywateli do spłaty długów wobec banków. Do jesieni 2009 r. odsetek niewypłacalności w kraju wzrósł do 10. Skutkiem decyzji o stopie procentowej było gwałtowne zmniejszenie wielkości produkcji i zamknięcie dużej liczby przedsiębiorstw w całym stanie. Przyczyny kryzysu z 2008 r., który w większym stopniu stworzył sam kraj, doprowadziły do załamania się gospodarki państwa rozwijającego się o wysokim popycie konsumenckim i wysokich wynikach gospodarczych. Można było uniknąć konsekwencji światowego chaosu poprzez wstrzykiwanie funduszy wiarygodnym bankom przez blok finansowy państwa. Załamanie giełdy nie miało tak dużego wpływu na państwo, gdyż gospodarka spółek ma niewiele wspólnego z obrotem na giełdzie, a 70% akcji należy do inwestorów zagranicznych.

Przyczyny globalnego kryzysu o charakterze globalnym

W latach 2008-2009 kryzys objął prawie wszystkie sektory działalności rządowej, zwłaszcza ropa naftowa i te, które były bezpośrednio związane z zasobami przemysłowymi. Trend, który z sukcesem rozwijał się od 2000 roku, został doprowadzony do zera. Wzrosły ceny towarów rolno-przemysłowych i „czarnego złota”. Koszt jednej baryłki ropy osiągnął szczyt w lipcu i zatrzymał się na 147 USD. Więcej niż ten koszt, cena paliwa nigdy nie wzrosła. Wraz ze wzrostem cen ropy wzrosły ceny złota, co już wzbudziło podejrzenia inwestorów o niekorzystny wynik sytuacji.

Przez 3 miesiące cena ropy spadła do 61 USD. Od października do listopada nastąpił kolejny spadek cen o 10 USD. Spadek kosztów paliw był główną przyczyną spadku wskaźników i poziomu konsumpcji. W tym samym okresie w Stanach Zjednoczonych rozpoczął się kryzys kredytów hipotecznych. Banki przekazały ludziom środki na zakup mieszkań w wysokości 130% ich wartości. W wyniku spadku poziomu życia kredytobiorcy nie spłacali długów, a zabezpieczenia nie pokrywały zadłużenia. Depozyty obywateli USA po prostu topniały na naszych oczach. Konsekwencje kryzysu z 2008 roku odcisnęły piętno na większości Amerykanów.

Jaka była ostatnia kropla?

Oprócz wydarzeń opisanych powyżej, pewne zjawiska, które miały miejsce na świecie w okresie przedkryzysowym, odcisnęły swoje piętno na sytuacji. Na przykład możemy przywołać sprzeniewierzenie środków przez pełnoetatowego tradera jednego z największych francuskich banków, Societe Generale. Jerome Carviel nie tylko systematycznie rujnował firmę, wyraźnie pokazał opinii publicznej wszystkie niedociągnięcia w pracy największegoorganizacja finansowa. Sytuacja wyraźnie pokazała, jak swobodnie handlowcy mogą dysponować środkami firm, które ich zatrudniły. To pobudziło kryzys z 2008 roku. Wiele przyczyn powstania sytuacji kojarzy się z piramidą finansową Bernarda Madoffa, która wzmocniła negatywny trend globalnego indeksu giełdowego.

Globalny kryzys finansowy z 2008 roku został spotęgowany przez aflację. To gwałtowny wzrost cen produktów rolno-przemysłowych. Indeks cen FAO systematycznie rośnie w obliczu globalnego spadku giełdy. Indeks osiągnął szczyt w 2011 roku. Firmy na całym świecie, próbując jakoś poprawić swój stan rzeczy, zaczęły zgadzać się na bardzo ryzykowne transakcje, które ostatecznie przyniosły ogromne straty. Można powiedzieć o zmniejszeniu wolumenu zakupów towarów z branży motoryzacyjnej. Popyt spadł o 16%. W Ameryce liczba ta wyniosła - 26%, co doprowadziło do spadku popytu na produkty hutnictwa i innych branż pokrewnych.

Ostatnim krokiem w kierunku chaosu był wzrost stopy LIBOR w Ameryce. Wydarzenie miało miejsce w związku z deprecjacją dolara w okresie od 2002 do 2008 roku. Problem w tym, że w czasach rozkwitu gospodarki i przy jej rozwoju w niewiarygodnie szybkim tempie nie wypadałoby o tym myśleć alternatywa dla dolara.

Konsekwencje kryzysu z 2008 roku dla światowej gospodarki

Gospodarka światowa od czasu do czasu doświadcza wzlotów i upadków. W historii są wydarzenia, które zmieniają kierunek życia gospodarczego. Kryzys finansowy z 2008 roku całkowicie wywrócił światową gospodarkę do góry nogami. Patrząc na sytuacjęglobalnie gospodarka światowa po chaosie stała się bardziej jednolita. Płace w krajach uprzemysłowionych, które zostały obniżone w czasie kryzysu, prawie w pełni wróciły do normy. Umożliwiło to w swoim czasie rehabilitację rozwoju przemysłu światowego w państwach kapitalistycznych. W krajach, które dopiero zaczynają się rozwijać, zaobserwowano znaczny wzrost. Dla nich globalna depresja była wyjątkową okazją do realizacji swojego potencjału na światowym rynku. Niezależne bezpośrednio od giełd i dolara państwa słabo rozwinięte nie musiały radzić sobie z sytuacją. Skierowali swoją energię na własny rozwój i dobrobyt.

Centra akumulacji pozostały w USA, UE i Wielkiej Brytanii, co doprowadziło do boomu przemysłowego. Komponent technologiczny zaczął się poprawiać, co trwa do dziś. Wiele krajów zrewidowało swoją politykę, co umożliwiło zbudowanie niezawodnej gospodarki na przyszłość. W przypadku niektórych państw kryzys miał bardzo imponujące pozytywne skutki. Na przykład kraje, które zostały odcięte od zewnętrznego finansowania ze względu na sytuację na świecie, otrzymały możliwość rehabilitacji krajowej aktywności gospodarczej. Pozostawiony bez dostaw materialnych z zewnątrz, rząd musiał przelać resztę budżetu na sektory krajowe, bez których nie da się zapewnić minimalnego komfortu życia obywateli. Tym samym zmieniły się dziś kierunki gospodarki, które dotychczas pozostawały poza strefą wpływów.

Jak będzie wyglądała sytuacja w 2015 roku, podczas gdypozostaje tajemnicą. Część ekonomistów jest przekonana, że obecna sytuacja na świecie jest swego rodzaju echem kryzysu z 2008 roku, jednej z barwnych, ale pełnowymiarowych konsekwencji globalnej depresji. Sytuacja przypomina kryzys z 2008 roku. Powody są zbieżne: