W nowoczesnych warunkach zarządzanie finansami, ze względu na ograniczone zasoby finansowe, jest niezwykle ważne dla niemal każdego przedsiębiorstwa. Ostatecznie skuteczność, z jaką organizacja kontroluje i kieruje przepływami pieniężnymi, decyduje o jej konkurencyjności i sukcesie biznesowym. Analiza tego wskaźnika odgrywa ważną rolę w ocenie sytuacji finansowej przedsiębiorstwa.
Koncepcja i istota przepływu środków pieniężnych
Ogólnie rzecz biorąc, sam termin ekonomiczny pochodzi od angielskiego wyrażenia „cash flow”, które można przetłumaczyć jako „cash flow”. Przepływy pieniężne reprezentują ruch finansów przedsiębiorstwa przez określony czas. Innymi słowy są to różnice między wpływami a płatnościami za określony okres. Za pomocą tego wskaźnika możesz dokładnie określić, w jaki sposób odbywa się przepływ pieniędzy, co nie zawsze jest brane pod uwagę przy określaniu zysku: płatności podatkowe, wydatki inwestycyjne,spłaty kredytu, podatki od zysków itp. Aby uzyskać pełniejsze ujawnienie istoty tego terminu, rozważ klasyfikację jego części składowych.
Rodzaje przepływów pieniężnych
1. W zależności od skali obsługi procesów biznesowych:
- W całym przedsiębiorstwie. To najbardziej ogólny widok, obejmujący wszystkie wpływy i wypływy środków finansowych w tej organizacji.
- Według podziałów strukturalnych. Centra odpowiedzialności mogą również pełnić rolę tych ostatnich.
- O określonych transakcjach biznesowych. Reprezentuje główny cel kontrolowania zasobów pieniężnych.
2. W zależności od rodzaju działalności gospodarczej przepływy pieniężne są:
- na operacje. Powiązane z płatnościami na rzecz dostawców i osób trzecich za usługi związane z działalnością produkcyjną. Obejmuje to pensje personelu zaangażowanego w proces operacyjny, a także związane z nimi płatności podatkowe. Jednocześnie tego typu przepływy pieniężne wykazują wpływy ze sprzedaży towarów i organów podatkowych w przypadku ponownego naliczenia nadpłaconych obowiązkowych płatności;
- o działalności inwestycyjnej. Obejmuje wpływy i wypłaty z inwestycji finansowych i rzeczowych, a także dochody ze sprzedaży wartości niematerialnych i wycofanych z użytkowania środków trwałych, rotacji instrumentów portfela inwestycyjnego oraz wynik innych podobnych transakcji;
- o działalności finansowej. Ten typ wiąże się z przepływem pieniędzy związanym z przyciąganiem pożyczek, kredytów, dodatkowego udziałulub kapitał zakładowy, wypłata dywidend i należnych odsetek od depozytów itp.
3. Według fokusu lub wyniku końcowego:
- pozytywne. Jest to suma wszystkich wpływów z każdego rodzaju działalności gospodarczej. Jako analog stosuje się również wyrażenie „napływ środków pieniężnych”;
- negatywne. Łączna kwota wszystkich płatności w trakcie przedsiębiorstwa. Innymi słowy, jest to „wypływ środków pieniężnych”.
4. Zgodnie z metodą obliczania wolumenu przepływ środków pieniężnych wynosi:
- oczyść. Przedstawia różnicę między wszystkimi przychodami i wydatkami;
- brutto. Charakteryzuje wszystkie dodatnie i ujemne przepływy w określonym rozważanym okresie.
5. Według poziomu wystarczalności:
- przesadne. Dochód przekracza potrzeby firmy;
- rzadko. Napływ pieniędzy jest poniżej rzeczywistych potrzeb przedsiębiorstwa.
6. Zgodnie z metodą wyceny w czasie przepływy pieniężne to:
- Prawdziwe, zredukowane do chwili obecnej;
- Cenione na przyszłość na określony okres do przodu.
7. Przez ciągłość formacji:
- regularny (z reguły związany z działalnością operacyjną);
- dyskretne (wynik jednorazowych transakcji biznesowych, takich jak zakup licencji, nieodpłatna pomoc, nabycie kompleksu nieruchomości itp.).
8. Zgodnie ze stabilnością przedziałów czasowych, w których powstają, regularne przepływy pieniężne to:
- Regularne w regularnych odstępach czasu w rozważanym okresie. Przykładem jest renta.
- Regularne z nierównymi odstępami czasu w tym samym okresie (na przykład płatności leasingowe ze specjalnym harmonogramem płatności).
Powyższa klasyfikacja umożliwia pełniejsze i bardziej celowe planowanie, rozliczanie i analizę przepływów pieniężnych przedsiębiorstwa, niezależnie od jego dziedziny działalności.
